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人民币理财产品的市场变动分析
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作者：
齐辉
来源：
青岛大学
年份：2010
所属分类： 统计年鉴（全国性） - 学位论文
关键词：
人民币理财产品
市场波动
在险价值
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描述：绍了国内外理财产品领域的研究动态,概述了人民币理财产品的含义、在我国的发展历程；进而在市场调研和统计分析的基础上,针对当前人民币理财产品发行规模、发行主体、期限结构、投资方向及实际收益进行比较研究,并据此总结当前人民币理财市场的主要特征、预测其发展趋势。实证部分选取目前人民币理财产品市场上较有代表性的结构型、信托型、债券型及QDII型产品作为研究对象,截取相同时间段内日收益率变动趋势进行比较,选取合适的模型对时间序列进行拟合,运用VaR方法测度其波动率,分析比较各类理财产品波动的特点。实证研究认为：理财产品收益率与风险价值的正相关关系。结合人民币理财产品的宏观的市场变动与微观的实证结论,建议商业银行应理性的开拓理财产品市场,建立科学的风险容忍度,完善理财产品风险分类制度和监管制度,并大力加大产品创新和研发力度。
